vrijdag 16 januari 2015

Soorten volatility

Soorten volatility

Als trader heb je te maken met een aantal soorten volatility. Een overzichtje:

1. Historische volatility.
De waarde die de volatility in het verleden had is uiteraard het gemakkelijkst te berekenen. De waarde kan behoorlijk fluctueren en het is dus wel van belang dat we de juiste periode bestuderen of testen.

2. Implied volatility.
De Implied volatility is de volatility die overeenkomt met de premie van een optie op dit moment. De waarde wordt dan ook vanuit de optiepremie berekend.

3. Seizoenafhankelijke volatility.
vinden we vooral terug bij termijncontracten in agrarische producten.

4. Verwachte volatility.
Dit is de volatility die een trader verwacht op het moment dat hij een positie opent. Vaak zal hij deze waarde gebruiken in een waarderingsmodel voor opties en deze kan/mag afwijken van de historische of implied volatility.

5. Toekomstige volatility.
Dit is een lastige en tegelijkertijd de meest belangrijke om te hebben. Maar hier komen de voorspellende gaven weer om de hoek. We weten het gewoon niet.




Gebruikte begrippen in volatilitysoorten


Onderstaande begrippen die in bovenstaande tekst zijn gebruikt zijn elders op deze site gedefinieerd.


hoek
  ... in de tijd dat de beurs nog een echte fysieke vloer had waarop gehandeld werd was deze vloer onderverdeeld in...Lees meer
optie
  ... met een optie kopen we een recht tot het kopen of verkopen van een onderliggende waarde bijvoorbeeld een aandeel...Lees meer
optiepremie
  ... de optiepremie is de koers van een optie er is een premie voor verkopen en voor het kopen van opties...Lees meer
opties
  ... in de periode van 624 tot 543 voor christus leefde er een wijsgeer met de naam thales van milete...Lees meer
positie
  ... de positie is de som van de openstaande contracten of trades in een bepaald beleggingsinstrument bijvoorbeeld een positie in obligaties...Lees meer
premie
  ... de premie van een optie is de koers waartegen deze optie genoteerd...Lees meer
soorten volatility
  ... als trader heb je te maken met een aantal soorten volatility een overzichtje...Lees meer
trader
  ... een trader is een handelaar of belegger die door relatief snelle aankoop en verkooptransacties winst probeert te behalen ofwe hij...Lees meer
volatility
  ... de volatility is de mate van beweging van de koers van een aandeel en wordt ook de beweeglijkheid genoemd...Lees meer
waarde
  ... de waarde van iets is in het algemeen het geldbedrag dat iets vertegenwoordigt de waarde wordt doorgaans gevonden door de...Lees meer