Stops en trading

Stops bij trading

Aan veel beginnende traders wordt altijd voorgehouden dat het gebruik van stops bij trading heel belangrijk is. Sterker nog, je kunt niet zonder.

Nu is risicobeheer inderdaad het belangrijkste wat er is voor een trader. Het houdt hem bij tegenslag in de markt en geeft een kans om weer terug te komen.

Als een volkomen uit de hand gelopen trade je kapitaal wegvaagt kun je het vergeten verder. Dus inderdaad, we zijn het daar roerend mee eens.

Maar stops bij trading zijn beslist niet zaligmakend. In een beweeglijke markt moet je ze regelmatig aanpassen aan de grillen van de markt om ze daarna weer snel terug te moeten zetten. Dat kost tijd, irritatie en soms geld.

De markt maakt soms een spike( korte piek omhoog) of een hiccup (korte piek omlaag) en raakt de stop waardoor de trade wordt gestopt op een moment dat dit helemaal nog niet nodig was. En ook dat kan flink geld kosten.

Zeker in een beweeglijke markt is de koers waarop de stop gezet moet worden lastig te bepalen. Het is dan meer een soort kunst of gokwerk geworden terwijl het hierbij eigenlijk een rationele aanpak moet zijn. Aan de andere kant is trading in een dergelijke markt zonder risicobeheer een soort van financiële kamikaze.

Een ander nadeel is dat in een snel bewegende markt de eigenlijke koers waarop de positie gesloten wordt nog wel eens fors af kan wijken van de bedoelde stopkoers. U hebt beslist geen zekerheid dat uw positie op de opgegeven stopkoers wordt gesloten.

Een alternatief voor de stop

In de praktijk wordt daarom nogal een gegrepen naar een alternatief, namelijk het gebruiken van out-of-the-money opties als stop. Loopt de trade uit de hand, dan zal een optie op dezelfde onderliggende waarde juist waarde gaan krijgen. En dat compenseert het verlies op de trade volledig.

Op die manier houdt u de zaak altijd in de hand, ook in een beweeglijke markt. En een spike of een hiccup kan de boel niet meer volkomen in de war sturen. Want de opties blijven gewoon staan tot u daar zelf verandering in brengt.

U bent niet meer afhankelijk van automatische mechanismes met vreemde kuren.

Gebruikte begrippen in stops bij trading

Onderstaande begrippen die in bovenstaande tekst zijn gebruikt zijn elders op deze site gedefinieerd.

geld
  ... het ons maar al te bekende geld is in feite een geformaliseerde vorm van koopkracht of van vermogen...Lees meer
hiccup
  ... een hiccup is een kortstondige terugval van de koersen op de beurs...Lees meer
kant
  ... onder de kant verstaan we de bepaalde zijde van een markt of beursnotering welke notering betrekking heeft op de biedprijs...Lees meer
kapitaal
  ... we onderkennen verschillende vormen van kapitaalhet reële kapitaal ook wel kapitaalgoederen is een van de productiefactoren naast natuur en arbeid...Lees meer
koers
  ... iedere belegger weet wat een koers is nietwaar hoewel? elder beschrijft in zijn boek een aantal denkbeelden die aardig tot...Lees meer
kunst
  ... als we gaan beleggen in kunst dan zult u tenzij u echt specialist bent niet zonder specialistisch dus...Lees meer
markt
  ... we kunnen een markt in een meer abstracte zin definiëren als een plaats waar vraag en aanbod samenkomen denk daarbij...Lees meer
onderliggende waarde
  ... onder de onderliggende waarde verstaan we datgene dat de basis van een optie vormt bijvoorbeeld een aandeel een aandelen...Lees meer
optie
  ... met een optie kopen we een recht tot het kopen of verkopen van een onderliggende waarde bijvoorbeeld een aandeel...Lees meer
opties
  ... in de periode van 624 tot 543 voor christus leefde er een wijsgeer met de naam thales van milete...Lees meer
positie
  ... de positie is de som van de openstaande contracten of trades in een bepaald beleggingsinstrument bijvoorbeeld een positie in obligaties...Lees meer
spike
  ... een spike is een plotselinge piek die de normale trend van de koersen kortstondig verstoort om daarna weer naar normale...Lees meer
stopkoers
  ... de stopkoers is de advieskoers die de hoekman om 1315 koers afgeeft als er nog geen andere koers voor een...Lees meer
trade
  ... een trade is een complete effectentransactie het gaat vaak om opties termijncontracten en andere derivaten we hebben het dus over...Lees meer
trader
  ... een trader is een handelaar of belegger die door relatief snelle aankoop en verkooptransacties winst probeert te behalen ofwe hij...Lees meer
trading
  ... trading is het veelgebruikte begrip voor handel op de financiële markten en de termijnmarkten voor grondstoffen voor de korte tot...Lees meer
verlies
  ... we spreken van een verlies als de gerealiseerde opbrengst van een financiële transactie een lager bedrag opbrengt dan de investering...Lees meer
waarde
  ... de waarde van iets is in het algemeen het geldbedrag dat iets vertegenwoordigt de waarde wordt doorgaans gevonden door de...Lees meer
zaak
  ... De term "goed" en zaak worden vaak gebruikt om een vorm van bezit aan te duiden dat als zodanig goed herkenbaar is....Lees meer
zekerheid
  ... in het algemeen spreken we van een zekerheid bij een dekking of onderpand...Lees meer

pyramiding techniek

pyramiding techniek

De zogenaamde pyramiding techniek is afkomstig uit de wereld van de trading. Het wil zoveel zeggen dat we een winnende positie vergroten als de koers in de gewenste richting gaat. Het effect is een verhoogd rendement,

De techniek is omstreden. Sommigen wijzen erop dat we op het moment van uitstappen de grootste positie hebben en het risico van op het verkeerde moment uitstappen daardoor extra groot wordt. Andere zijn van mening dat de meeste winst juist te halen valt bij een beginnende koersbeweging.

De techniek moet altijd blijven passen binnen onze moneymanagementregels, ook nadat er posities zijn toegevoegd of de oorspronkelijke positie is vergroot.

Het gebruik van een goede stops (echte stops, geen mentale) is absoluut een voorwaarde als we de pyramiding techniek willen gebruiken.

Een variant is het vergroten van een verliezende trade ten einde het risico te verkleinen. De gemiddelde aankoopprijs wordt er minder door. Ook dit is zeer omstreden.

Een trade die de verkeerde kant op gaat geeft aan dat het uitgangspunt verkeerd was. Het is dan ook beter om deze te stoppen en later een nieuwe te starten.Laten we eens kijken aan de hand van een voorbeeld hoe een voorstander van deze techniek het aan zou pakken.

In Egypte doet men er al jaren aan ...

Verklein het risico bij het starten van een trade met pyramiding

Elke trader streeft er naar zijn risico zo beperkt mogelijk te houden. En dat is niet afhankelijk van het feit of hij de richting die de onderliggende waarde inslaat goed heeft ingeschat. Het is gewoon altijd van belang. Aan de andere kant willen we wel het maximum halen uit elke goed ingeschatte trade. Een techniek waarmee we dat kunnen bereiken is het niet te vertalen "Pyramiding".

Hoe werkt pyramiding?

Laten we de werking van pyramiding eens bekijken aan de hand van een voorbeeld.

Stel een dat een trader er van uitgaat dat cryptomunt PIPO op een bodem staat na een periode van forse verkopen. De munt doet nu 400 sat. We willen echter niet meer risico lopen dan nodig is en kopen 100 stuks voor 400 sat. We zetten een stop op 390 sat waarbij we de PIPO weer verkopen als hij toch verder blijkt te zakken.

Na aankoop van de munten op 400 sat begint de PIPO weer te stijgen. En na enkele dagen doet de de PIPO 420 sat. We kiezen er voor om weer 100 stuks te kopen op 420 sat. We bezitten nu 200 stuks die ons (100*400 + 100 * 420)/200 = 410 sat gekost hebben. Zolang we hier niet onder zakken maken we winst. Dit wordt wel het breakeven punt genoemd. We verzetten dus ons stop niveau van 390 naar 410.

Het aandeel blijft klimmen. En een paar dagen later staat het op 440 sat. We kopen er weer 100 bij. Het breakeven punt ligt nu op 420. En weer verhogen we de stop naar 420.

Het houdt niet op en PIPO klimt lekker door naar 480. We maken nu een leuke winst op 300 munten in plaats van op de 100 waar we mee begonnen zijn. We zetten de stop nu op 460. Moeten we de positie opgeven dan maken we 6000 op de eerst 100 munten, 4000 op de tweede serie en 2000 op de laatste serie. Dit is het principe van pyramiding. Als een positie goed loopt vergroten we deze constant in combinatie met een stop om de positie te beschermen.

Maar waarom zo moeilijk?

Het grootste voordeel van deze strategie is het terugbrengen van het risico als blijkt dat we de richting verkeer hebben ingeschat. Hadden we het bij het verkeerde eind gehad dan was de positie gestopt met 100 PIPO op 390. Een verlies van 1000. Zouden we direct gekozen hebben voor 300 stuks dan waren de kosten veel groter geweest namelijk 3000 sat. 

Blijf bewegen met de markt

Het belangrijkste is het punt waar we de positie gaan vergroten en hoe we de stops mee bewegen. Je kunt kiezen om deze te vergroten op bepaalde percentages, absolute koerswaarden of steun en weerstandsniveaus die we uit een grafiek halen. Maar het risico staat voorop. Zorg altijd dat je op een bepaald niveau gaat verkopen. Pas dat niveau constant aan want elke markt is onvoorspelbaar. Zorg dat je altijd je breakevenpunt veilig stelt. Ook een goed lopende positie kan heel snel in een verlieslijdende veranderen. En dat moeten we zien te voorkomen.

Piramidespel

Voor alle duidelijkheid, deze techniek heeft helemaal niets met een piramidesysteem of piramidespel te maken.

Gebruikte begrippen in pyramidingtechniek

Onderstaande begrippen die in bovenstaande tekst zijn gebruikt zijn elders op deze site gedefinieerd.

beter
  ... beter is een beursterm voor licht hogere koersen dus in de zin van "de koersen waren over het algemeen beter dan...Lees meer
gemiddelde
  ... het berekenen van het gemiddelde van een reeks getallen is bedoeld om een soort representatief getal voor de gehele reeks...Lees meer
kant
  ... onder de kant verstaan we de bepaalde zijde van een markt of beursnotering welke notering betrekking heeft op de biedprijs...Lees meer
koers
  ... iedere belegger weet wat een koers is nietwaar hoewel? elder beschrijft in zijn boek een aantal denkbeelden die aardig tot...Lees meer
koersbeweging
  ... onder koersfluctuaties of de koersbeweging verstaan we het op en neer gaan van de koersen...Lees meer
piramidespel
  ... een piramidespel is verwant aan het ponzischema en is een vorm van oplichting die vele liefhebbers kent die er keer op keer weer intrappen...Lees meer
positie
  ... de positie is de som van de openstaande contracten of trades in een bepaald beleggingsinstrument bijvoorbeeld een positie in obligaties...Lees meer
rendement
  ... het rendement is de opbrengst van een beleggingsobject in procenten van de koerswaarde over een bepaalde periode...Lees meer
risico
  ... klik op de afbeelding voor een vergroting risico is een vreemd begrip waarbij iedereen weet wat we ermee bedoelen maar slechts...Lees meer
trade
  ... een trade is een complete effectentransactie het gaat vaak om opties termijncontracten en andere derivaten we hebben het dus over...Lees meer
trading
  ... trading is het veelgebruikte begrip voor handel op de financiële markten en de termijnmarkten voor grondstoffen voor de korte tot...Lees meer
uitstappen
  ... onder uitstappen verstaan we het verkopen van aandelen van een fonds het tegenovergestelde van uitstappen is instappen...Lees meer
winst
  ... een onderneming verkoopt producten of verleent diensten en realiseert daarmee de omzet...Lees meer